S&P 500

ภาพรวมสำหรับวันที่ 10 เมษายน

ตลาดสหรัฐฟื้นตัวอย่างแข็งแกร่ง แต่สงครามการค้าของทรัมป์กับจีนยังไม่ได้ข้อยุติ

ดัชนีสำคัญของสหรัฐเมื่อวันพุธ: Dow +8%, NASDAQ +12%, S&P 500 +9.5%, S&P 500: 4,983, ช่วงการซื้อขาย: 4,800–5,700.

วันนี้เป็นวันที่สร้างปรากฏการณ์ในตลาดหุ้น ดัชนี NASDAQ Composite พุ่งขึ้นเกือบ 12%, S&P 500 เพิ่มขึ้น 9.3%, และ Dow Jones Industrial Average พุ่งขึ้นเกือบ 3,000 จุด

การพุ่งขึ้นอย่างมหาศาลเกิดขึ้นหลังจากประธานาธิบดีทรัมป์ประกาศหยุดพัก 90 วันจากการเรียกเก็บภาษีใหม่ โดยปรับลดอัตราภาษีลงเหลือ 10% สำหรับประเทศที่ไม่ได้ตอบโต้สหรัฐ

อย่างไรก็ตาม ภาษีสำหรับสินค้านำเข้าจากจีนถูกเพิ่มขึ้นเป็น 125% จาก 104% การฟื้นตัวนี้เกิดขึ้นบางส่วนจากการปิดสถานะชอร์ตอย่างเข้มข้นหลังจากที่ตลาดตกต่ำในช่วงที่ผ่านมา ควบคู่กับการฟื้นตัวของหุ้นขนาดใหญ่

ชื่อที่มีอิทธิพลในตลาดหลายรายมีการเพิ่มขึ้นสูงเป็นเปอร์เซ็นต์ตัวเลขสองหลัก เช่น NVIDIA (NVDA 114.33, +18.03, +18.7%), Apple (AAPL 198.85, +26.43, +15.3%), Tesla (TSLA 272.10, +50.24, +22.6%), Microsoft (MSFT 390.49, +35.93, +10.1%), และ Amazon.com (AMZN 191.10, +20.44, +12.0%) — ทั้งหมดได้รับผลประโยชน์อย่างมากจากกิจกรรมการซื้อที่เพิ่มขึ้น

ทุกกลุ่มของ S&P 500 ทั้งหมด 11 กลุ่มปิดตัวด้วยการเพิ่มขั้นต่ำ 3.9% เทคโนโลยีนำหน้าด้วยการเพิ่มขึ้น 14.2% ตามด้วยสินค้าที่ใช่จ่าย (+11.4%) และบริการด้านการสื่อสาร (+10.0%)

การพุ่งขึ้นเมื่อวันที่ 9 เมษายนยังได้รับการสนับสนุนจากความต้องการที่แข็งแกร่งที่การประมูลข้าราชการมูลค่า 39 พันล้านดอลลาร์ โดยเฉพาะจากผู้ซื้อชาวต่างชาติ

อัตราผลตอบแทน 10 ปี เพิ่มขึ้นถึง 4.50% ก่อนที่จะปิดที่ 4.40%, ซึ่งยังคงสูงกว่าของเมื่อวาน 14 จุด ขณะเดียวกันผู้เข้าร่วมตลาดก็กำลังย่อยข้อมูล FOMC จากการประชุมในเดือนมีนาคมซึ่งสะท้อนถึงความกังวลที่เพิ่มขึ้นในหมู่สมาชิกเฟดต่อความเสี่ยงต่อการจ้างงานและการเติบโตทางเศรษฐกิจ ขณะที่แรงกดดันเงินเฟ้อยังคงเกิดอยู่ การตอนิด้านนี้ได้รับการตอบสนองแบบเงียบๆ

ตั้งแต่ต้นปี:

ดัชนีดาวโจนส์: -4.6% S&P 500: -7.2% S&P Midcap 400: -10.3% ดัชนี NASDAQ Composite: -11.3% ดัชนี Russell 2000: -14.2%

ภาพรวมข้อมูลทางเศรษฐกิจ:

ดัชนีขอสินเชื่อที่อยู่อาศัยของ MBA รายสัปดาห์: 20.0% (ครั้งก่อน -1.6%)สต็อกสินค้าขายส่งในเดือนกุมภาพันธ์: 0.3% (คาดการณ์ 0.3%, ครั้งก่อน 0.8%)

ตารางเศรษฐศาสตร์ระดับมหภาคของวันพฤหัสบดีรวมถึง:

8:30 ET: ดัชนีราคาบริโภคประจำเดือนมีนาคม (คาดการณ์ 0.1%, ครั้งก่อน 0.2%)Core CPI (คาดการณ์ 0.3%, ครั้งก่อน 0.2%)การเคลมว่างงานแรกเริ่มรายสัปดาห์ (คาดการณ์ 225,000, ครั้งก่อน 219,000)การเคลมต่อเนื่อง (ครั้งก่อน 1.903 ล้าน)10:30 ET: สต็อกก๊าซธรรมชาติรายสัปดาห์ (ครั้งก่อน +29 bcf)14:00 ET: งบประมาณกระทรวงการคลังประจำเดือนมีนาคม (ครั้งก่อน -$307.0 พันล้าน)

พลังงาน: น้ำมัน Brent ที่ $65 – ราคาน้ำมันเพิ่มขึ้น $4 จากการพุ่งขึ้นอย่างรุนแรงของหุ้นสหรัฐและความกลัวเกี่ยวกับภาวะเศรษฐกิจถดถอยในสหรัฐที่ลดลง

อย่างไรก็ตาม ความกังวลหลักคือสงครามการค้าของทรัมป์กับจีนที่เพิ่งจะทวีความรุนแรงขึ้นในเช้าวันพฤหัสบดี ยังไม่มีสัญญาณว่าจีนมีความพร้อมที่จะเจรจากับสหรัฐ แม้จะมีการยืนยันซ้ำๆจากทั้งประธานาธิบดีทรัมป์และรัฐมนตรีคลัง Bessent ว่าสหรัฐพร้อมที่จะแก้ไขปัญหากับปักกิ่ง ที่จริงแล้วมันเป็นวอชิงตัน—และทรัมป์โดยส่วนตัว—ที่เริ่มต้นการเผชิญหน้านี้แบบไม่คาดคิด ไม่มีการกระทำทันทีโดยจีนที่สามารถกระตุ้นการโจมตีทางการค้าแบบก้าวร้าวเช่นนี้ได้ตามความสมเหตุสมผล

สรุป: มุ่งเข้าสู่การปิดตลาดของสหรัฐเมื่อวานนี้ เราได้ล็อคกำไรจากตำแหน่งยาวที่เริ่มต้นที่ราคาต่ำสุดของสัปดาห์ การกระทำนี้แทบจะลดผลการเสี่ยงขาดทุนจากการถือหุ้นหุ้นสหรัฐลงได้ถึงระดับน้อยสุด อย่างไรก็ดี มีข้อแนะนำว่าให้ถือครองตำแหน่งที่ได้ตั้งไว้ก่อนหน้านี้จากการทำกำไรเมื่อวาน (ซึ่งยังคงเหมือนกับวันนี้เพราะราคายังคงใกล้เคียงกับการปิดตลาดของวันพุธ) เรามีเงินทุนเพียงพอที่จะเข้าสู่ตลาดสหรัฐอีกครั้งหากมีการขายอีกรอบ สำหรับภาวะของตลาดสหรัฐในวงกว้าง เราเชื่อว่ามันได้เข้าสู่ขอบเขตตลาดที่จำกัด หากมันขึ้นถึงระดับสูงสุดในรอบปี มันอาจจะเป็นการดีที่จะล็อคกำไร เพราะสงครามการค้าของทรัมป์กับจีนยังไม่ได้ข้อยุติ และความเสี่ยงเศรษฐกิจถดถอยยังคงอยู่